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Bilan de l’actif circulant :
- L’activité de SPURWAY requiert un fort niveau de stocks qui s’explique par :
→ Une politique d’achats par opportunité ou par seuil minimum qui impose à la société l’acquisition
de grandes quantités et de stocker (ex: packaging, matières premières...)
→ Des délais de livraison (Réunion) et contrainte de disponibilité permanente de produits finis
→ La nécessité de lancement de nouveaux produits en permanence
Au 31 décembre 2013, le niveau des stocks atteint 358k€, soit 142 jours de ventes, ceci s’explique par
l’élargissement du catalogue de vente par rapport à 2012.
- Le modèle économique de la société génère peu de créances clients. La majorité des distributeurs
paient leurs commandes à la société avant l’expédition de celles-ci. Un délai de paiement est accordé à
certains distributeurs (7 à 15 jours).
PASSIF
CAPITAUX PROPRES
Capital (dont versé : 80 000)
Réserves
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Résultat de l’exercice
-
TOTAL (1)
DETTES FINANCIERES
Emprunts auprès
d’établissement de crédit
Concours bancaires courant
DETTES D’EXPLOITATION
Dettes fournisseurs et comptes
rattachés
Dettes fiscales et sociales
Autres dettes
TOTAL (2)
TOTAL GENERAL (1) + (2)
80 000
8 000
- 6 580
80 000
8 000
- 38 463
- 15 847
31 883
65 573
81 420
150 000
281 819
305 060
98 171
99 570
54 839
869
585 699
651 272
35 155
4 543
444 328
525 748
Bilan du passif :
Au 31 Décembre 2013, les comptes statutaires de la société affichent une dette financière de 432k€ qui
se répartie entre plusieurs emprunts et comptes courants.
Les dettes d’exploitations s’élèvent à 153k€ au 31 décembre 2013 et sont constituées de dettes
fournisseurs pour 98k€ et de dettes fiscales et sociales pour 55k€. En effet, la société paye ses salariés
au début du mois suivant, ainsi les dettes sociales enregistrées à la fin du mois comprennent les salaires
nets relatifs au mois précédent.
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